Andeler i investeringsfond kan bli påvirket av beskatning ved utflytting til utlandet
Ved flytting av bosted fra Tyskland til utlandet kan det påløpe en såkalt utflyttingsbeskatning. Med vedtakelsen av skatteloven for 2024 ble utflyttingsbeskatningen skjerpet. I 2025 vil den også omfatte avkastning fra visse investeringsfond dersom den skattepliktige ønsker å flytte sin bosted eller hovedoppholdssted til utlandet.
Etter at Forbundsrådet ga sin godkjenning til skatteloven for 2024 den 22. november 2024, og den ble publisert i Forbundslovsamlingen i begynnelsen av desember 2024, kan reglene og endringene tre i kraft. En viktig endring berører den såkalte utflyttingsbeskatningen. Inntil nå omfattet utflyttingsbeskatningen kun aksjer i selskaper eller andeler i kooperativer holdt som privatkapital ved en eierandel på minst 1 prosent. Dersom bostedet flyttes til utlandet, blir det pålagt en skatt på den fiktive gevinst fra avhendelsen av andelene, ifølge forretningsadvokatfirmaet MTR Legal, som blant annet gir råd innen skatterett.
Fiktiv gevinst fra avhendelse blir beskattet
I tilfelle utflytting eller flytting av hovedoppholdssted til utlandet, behandler staten andelene som om de var solgt og beskatte deretter den fiktive avhendelsesgevinsten. Utflyttingsbeskatningen er juridisk regulert i § 6 i utenriksskatteloven (AStG).
Tidligere var ikke andeler i investeringsfond og ETF-er eller spesial-investeringsfond inkludert i den private formue under denne beskatningen, men dette skal nå endres. En beskatning vil bli utløst dersom den skattepliktige investoren i løpet av de siste fem årene har holdt minst 1 prosent av de utstedte andelene eller anskaffelseskostnadene for andelene har vært minst 500.000 euro. Skatten utløses ved opphør av ubegrenset skatteforpliktelse i Tyskland, for eksempel gjennom utflytting eller flytting av hovedoppholdsstedet til utlandet. Forutsetning for beskatningen er en fiktiv gevinst fra avhendelse. I tillegg må investoren ha vært ubegrenset skattepliktig i Tyskland i minst syv av de siste tolv årene og holde andelene som privatkapital.
For andeler i spesial-investeringsfond antas det alltid at det foreligger en «betydelig» deltakelse. Terskler som 1 prosent av andelene eller anskaffelseskostnader er derfor ikke foreskrevet i disse tilfellene.
Belastning for investorer
Investorer vil således ved en utflytting fra Tyskland bli behandlet som om de hadde avhendet sine andeler. Den fiktive gevinsten må beskattes, selv om det faktisk ikke er noen likviditetsstrøm. Dette kan bli en økonomisk belastning dersom bostedet skal flyttes til utlandet. Bestemmelser om utsettelse av utflyttingsskatten eller tilbakevendingsbestemmelser kan anvendes analogt med § 6 AStG.
På grunn av den mulige skattemessige belastningen bør utflyttingen være godt forberedt, og egen investeringsportefølje bør vurderes med hensyn til en mulig utflyttingsbeskatning og eventuelt omstruktureres.
Avgrensning for tapsfradrag bortfaller
Jahressteuergesetz 2024 gir imidlertid også lettelser for investorer: Begrensningen for tapsfradrag på terminforretninger blir opphevet. Tap fra risikable terminsforretninger kan nå igjen fullt ut motregnes med gevinster fra andre kapitalinvesteringer. Tidligere var dette begrenset til et beløp på 20.000 euro årlig og gevinster og tap måtte ha oppstått fra transaksjoner av samme type. Denne begrensningen gjaldt ikke bare ved høyspekulative terminsforretninger som CFD-er eller futures, men også ved aksjer eller selskapsandeler som er blitt verdiløse.
Tapsfradragsbegrensningen førte til at skatter måtte betales på gevinster som faktisk ikke var oppstått på netto basis. I en sak for Bundesfinanzhof (BFH) hadde saksøker gevinster fra terminsforretninger på 250.000 euro. Selv om det også var tap på 227.000 euro, motregnet skattekontoret tapene kun opp til det lovbestemte maksimumsbeløpet på 20.000 euro. Resultatet var at investoren i det omstridte året måtte betale om lag 60.000 euro i skatter, selv om overskuddet bare utgjorde 23.000 euro. BFH uttrykte konstitusjonelle bekymringer mot avgrensningen for tapsfradrag, som lovgiver nå har opphevet.
Jahressteuergesetz 2024 bringer viktige endringer
Med skjerpelsen av utflyttingsbeskatningen og bortfallet av tapsfradragsavgrensningen bringer Jahresskatteloven 2024 to viktige endringer for investorer som må tas hensyn til.
MTR Legal Rechtsanwälte gir råd innen skatterett.
Ta gjerne kontakt med oss!
