Οι επενδυτές του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Ακινήτων κινδυνεύουν με οικονομικές απώλειες
Το κλειστό Αμοιβαίο Κεφάλαιο Ακινήτων dii. Wohnimmobilien Deutschland 1 GmbH & Co. Κλειστό Επενδυτικό KG αναμένεται να εκκαθαριστεί. Αυτό κοινοποίησε η Paribus Kapitalverwaltungsgesellschaft στους επενδυτές με επιστολή της στις 9 Ιανουαρίου 2025. Για τους επενδυτές του δημόσιου κεφαλαίου, η εκκαθάριση σημαίνει ότι θα πρέπει να προετοιμαστούν για οικονομικές απώλειες.
Η εκκαθάριση του κλειστού Αμοιβαίου Κεφαλαίου Ακινήτων dii. Wohnimmobilien Deutschland 1 είναι αποτέλεσμα της πτώχευσης της d.i.i. Deutsche Invest Immobilien AG τον Μάρτιο του 2024. Ο πάροχος υλικού Paribus ανέλαβε τη διαχείριση για ορισμένα Αμοιβαία Κεφάλαια Ακινήτων της ομάδας d.i.i. μετά την πτώχευση. Για το dii. Wohnimmobilien Deutschland 1, η Paribus Kapitalverwaltungsgesellschaft δεν φαίνεται να βλέπει πλέον μια οικονομικά βιώσιμη προοπτική και σχεδιάζει τώρα την «σιωπηρή εκκαθάριση» του κεφαλαίου.
Οι ακίνητες περιουσίες του Ταμείου αναμένεται να πωληθούν
Υπό την προϋπόθεση συγκατάθεσης των τραπεζικών πιστωτών, οι ακίνητες περιουσίες του Ταμείου αναμένεται τώρα να πωληθούν. Αυτό σημαίνει για τους επενδυτές ότι μάλλον αντιμετωπίζουν απώλειες. Αφενός, οι τιμές των ακινήτων έχουν μειωθεί σημαντικά από τότε που αποκτήθηκαν οι ακίνητες περιουσίες του Ταμείου, σύμφωνα με την Paribus, και αφετέρου, τα έσοδα από την πώληση θα χρησιμοποιηθούν πρώτα για την εξόφληση των υποχρεώσεων προς τις τράπεζες. Μόνο αν μετά την αφαίρεση όλων των υπολοίπων εξόδων παραμείνει κάποιο ποσό από τα έσοδα της πώλησης, μπορεί να υπάρξει διανομή στους επενδυτές. Από την άλλη πλευρά, μπορεί να ανακοινωθεί ακόμη και πτώχευση για την εταιρεία του Ταμείου, αν τα έσοδα της πώλησης δεν καλύψουν τις υποχρεώσεις και τα τρέχοντα κόστη.
Σκεπτόμενοι τις ζοφερές αυτές προοπτικές, οι επενδυτές θα πρέπει να εξετάσουν τις νομικές τους δυνατότητες ώστε να προστατευθούν από τις επαπειλούμενες οικονομικές απώλειες. Μια επιλογή μπορεί να είναι η διεκδίκηση αποζημιώσεων, σύμφωνα με την οικονομική νομική εταιρεία MTR Legal Rechtsanwälte, η οποία διαθέτει μακρόχρονη εμπειρία στο δίκαιο κεφαλαιαγορών και στην εκπροσώπηση συμφερόντων επενδυτών.
Πτωτικές τιμές ακινήτων, αυξανόμενα επιτόκια
Το Αμοιβαίο Κεφάλαιο Ακινήτων dii. Wohnimmobilien Deutschland 1 δημιουργήθηκε το 2020 ως κλειστό δημόσιο Αμοιβαίο Επιχειρηματικών Κεφαλαίων (AIF). Ιδιώτες επενδυτές μπορούσαν να συμμετάσχουν με ένα ελάχιστο ποσό των 20.000 ευρώ στο Ταμείο. Συνολικά, οι επενδυτές επένδυσαν περίπου 12 εκατομμύρια ευρώ.
Η εταιρεία του Ταμείου επένδυσε σε τέσσερα ακίνητα στο Αμβούργο, τη Νυρεμβέργη και το Troisdorf. Για τη μερική χρηματοδότηση χρησιμοποιήθηκαν επίσης τραπεζικά δάνεια. Το Ταμείο δεν εξελίχθηκε όπως ελπίζονταν. Αιτίες για αυτό ήταν, μεταξύ άλλων, οι πτωτικές τιμές των ακινήτων και τα έντονα αυξανόμενα επιτόκια. Αυτό οδήγησε στη μείωση της ρευστότητας της εταιρείας του Ταμείου και οι εργασίες εκσυγχρονισμού και συντήρησης στα ακίνητα δεν μπορούσαν να πραγματοποιηθούν, όπως τώρα αναφέρει η Paribus στην επιστολή της προς τους επενδυτές. Οι προγραμματισμένες αυξήσεις ενοικίων δεν μπορούσαν, συνεπώς, να εφαρμοστούν.
Δεν βρέθηκε οικονομικά βιώσιμη λύση
Η Paribus εξέτασε διάφορες επιλογές για τη συνέχιση του Αμοιβαίου Κεφαλαίου Ακινήτων dii. Wohnimmobilien Deutschland 1. Ωστόσο, δεν μπορούσε να βρεθεί κάποια οικονομικά βιώσιμη λύση. Επομένως, προγραμματίζεται τώρα η λεγόμενη «σιωπηρή εκκαθάριση» με την πώληση των ακίνητων περιουσιών του Ταμείου. Προϋπόθεση είναι ότι οι τράπεζες θα συμφωνήσουν, αναφέρεται περαιτέρω στην ανακοίνωση.
Εκτός από το dii Wohnimmobilien Deutschland 1, η ομάδα d.i.i. δημιούργησε επίσης το dii Wohnimmobilien Deutschland 2 ως κλειστό δημόσιο Ταμείο. Εδώ, τον Οκτώβριο του 2024, άνοιξε η διαδικασία πτώχευσης για την εταιρεία του Ταμείου. Εδώ, επίσης, η ελπίδα των επενδυτών για μια σημαντική απόδοση δεν πραγματοποιήθηκε. Αντ’ αυτού, τους απειλούν μεγάλες οικονομικές απώλειες.
Απαιτήσεις αποζημίωσης των επενδυτών
Για να προστατευτούν από τις απώλειες, οι επενδυτές των κλειστών κεφαλαίων dii Wohnimmobilien Deutschland 1 και dii Wohnimmobilien Deutschland 2 μπορούν να επιλέξουν να εξετάσουν την απαίτησή τους για αποζημίωση. Κατά γενική ομολογία επενδύσεις σε ακίνητα παρουσιάζονταν συνήθως ως ασφαλής επένδυση κατά τη διάρκεια των συμβουλευτικών συναντήσεων και ακόμα προσφέρονταν σε επενδυτές που αναζητούσαν μια ασφαλή επενδυτική ευκαιρία. Στην πραγματικότητα όμως, τα Αμοιβαία Κεφάλαια Ακινήτων εκτίθενται σε σημαντικούς κινδύνους όπως οι διακυμάνσεις στην αγορά ακινήτων ή η πτώση των ενοικίων. Οι επενδυτές μπορεί να αντιμετωπίσουν ακόμη και την πλήρη απώλεια των επενδυμένων χρημάτων τους.
Συνεπώς, πρέπει να είχαν ενημερωθεί για τους κινδύνους κατά τη διάρκεια μιας ορθής επενδυτικής συμβουλής. Επίσης, όλα τα σημαντικά για την απόφαση της επένδυσης στοιχεία πρέπει να περιλαμβάνονται στα ενημερωτικά δελτία. Σε αυτά συμπεριλαμβάνεται η πλήρης και κατανοητή ενημέρωση για τους υπάρχοντες κινδύνους της επένδυσης. Αν αυτό δεν έγινε και οι κίνδυνοι υποβαθμίστηκαν ή ακόμη και αγνοήθηκαν εντελώς, οι επενδυτές μπορεί να έχουν εγερθεί αξιώσεις αποζημίωσης.
Ως οικονομική νομική εταιρεία με μακρόχρονη πείρα στο δίκαιο κεφαλαιαγορών συμβουλεύει η MTR Legal Rechtsanwälte στους επενδυτές των κεφαλαίων d.i.i. για τις νομικές τους επιλογές.
Μη διστάσετε να επικοινωνήσετε μαζί μας.
