Pieniądze inwestorów są zagrożone po upadłości
Już się to zapowiadało, teraz stało się rzeczywistością: Grupa 7×7 jest niewypłacalna i złoży wniosek o upadłość. Zarząd poinformował inwestorów w liście z dnia 14 października 2024 roku. Dla inwestorów, którzy zainwestowali w różne produkty kapitałowe grupy 7×7, oznacza to bardziej niż kiedykolwiek, że ich pieniądze są zagrożone i muszą obawiać się znacznych strat finansowych.
Jako powód wniosku o upadłość w liście podano trudną sytuację rynkową i wyzwania spowodowane przez kryzys związany z koronawirusem. Z listu nie wynika, które spółki grupy 7×7 złożą wniosek o upadłość. Istnieje jednak obawa, że mogą być dotknięte wszystkie spółki, a zatem wszyscy inwestorzy. Inwestycje kapitałowe zostały wyemitowane przez 7×7 Sachwerte Deutschland I. GmbH & Co. KG, 7×7 Energiewerte Deutschland I. GmbH & Co. KG, 7×7 Energiewerte Deutschland II. GmbH & Co. KG, 7×7 fairzins GmbH, 7×7 Bürgerenergie I. GmbH & Co. KG oraz 7×7 Invest AG.
Zgłaszanie roszczeń w postępowaniu upadłościowym
Jeszcze nie otwarto postępowań upadłościowych. Dopiero gdy to nastąpi, inwestorzy, którzy zainwestowali w różne obligacje lub pożyczki podporządkowane grupy 7×7, będą mogli zgłosić swoje roszczenia do syndyka. Niestety, dla inwestorów, którzy uczestniczyli w funduszach, to nie obowiązuje. Stali się oni wspólnikami poprzez swoje zaangażowanie i nie mogą oczekiwać żadnej kwoty upadłościowej. Niezależnie od postępowania upadłościowego, wszyscy inwestorzy mogą sprawdzić swoje roszczenia o odszkodowanie, jak informuje kancelaria prawna MTR Legal Rechtsanwälte, która ma duże doświadczenie w prawie rynku kapitałowego i reprezentuje interesy poszkodowanych inwestorów.
Trudności grupy 7×7 były widoczne od dłuższego czasu. Były problemy z wypłatami dla inwestorów, przedłużeniem terminów lub zamianą obligacji na pożyczki podporządkowane. W styczniu 2024 roku grupa 7×7 ogłosiła, że wycofuje wszystkie obligacje, a finansowanie przejmie spółdzielnia Sieben Werte eG. Inwestorom zaoferowano opcje zakupu i przejęcia z możliwością kontynuacji jako pożyczki lub zamiany na certyfikaty udziałowe.
Wypłaty dla inwestorów zatrzymane
Wydaje się, że te kroki nie przyczyniły się do konsolidacji finansowej. Jak duże są trudności, stało się jasne pod koniec września. Grupa 7×7 poinformowała inwestorów, że wszystkie wypłaty, odsetki i spłaty od dnia 1 października 2024 r. mają zostać wstrzymane w ramach moratorium. Ponadto wszystkie ciągle trwające umowy inwestorów powinny zostać przekształcone na „produkty uzależnione od sukcesu”. Dodatkowo miała zostać wprowadzona „przedupadłościowa blokada egzekucji”. Oznacza to, że inwestorzy ze swoimi roszczeniami mają ustąpić miejsca przed wszystkimi innymi wierzycielami. Już w liście zarząd jasno zaznaczył, że grozi upadłość różnych spółek 7×7, jeśli inwestorzy nie zgodzą się na moratorium.
Upadłości jednak nie udało się uniknąć. Nawet jeśli obecnie nie jest jasne, które spółki są dotknięte upadłością, inwestorzy muszą obawiać się znacznych strat finansowych. Aby chronić się przed tymi stratami, inwestorzy mają różne możliwości. Gdy tylko postępowania upadłościowe zostaną otwarte w normalny sposób, przynajmniej inwestorzy, którzy zainwestowali w obligacje i pożyczki podporządkowane, mogą swoje roszczenia zgłosić do syndyka. Obecnie nie jest to jeszcze możliwe (stan na 18.10.2024).
Kwota upadłościowa i odszkodowanie
Inwestorzy, którzy udzielili pożyczek podporządkowanych spółkom 7×7, mają jednak słabe szanse w postępowaniu upadłościowym, ponieważ ich roszczenia są podporządkowane i muszą ustąpić miejsca za wszystkimi innymi wierzycielami. Dlatego w pierwszej kolejności należy sprawdzić, czy podporządkowanie zostało skutecznie uzgodnione, co często nie ma miejsca.
Jednak inwestorzy nie mogą na ogół liczyć na wysoką kwotę upadłościową, co oznacza, że nadal grożą im straty finansowe. Aby tego uniknąć, mogą już teraz, niezależnie od postępowania upadłościowego, sprawdzić swoje roszczenia o odszkodowanie. Oprócz roszczeń wobec osób zarządzających spółką mogą również powstać roszczenia wobec doradców inwestycyjnych lub pośredników inwestycyjnych. Ci mieli obowiązek poinformować inwestorów o istniejących ryzykach, w szczególności ryzyku całkowitej straty. Powinni także sprawdzić ekonomiczną wiarygodność i powagę wspieranych inwestycji. Jeśli naruszyli swoje obowiązki informacyjne, mogą ponieść odpowiedzialność wobec inwestorów.
MTR Legal Rechtsanwälte doradza poszkodowanym inwestorom od wielu lat w prawie rynku kapitałowego.
Inwestorzy obligacji 7×7 mogą chętnie skontaktować się z nami.
