Savezni sud Njemačke je presudom od 9. svibnja 2023. godine negirao obvezu davatelja zajma na plaćanje tzv. negativnih kamatnih stopa kod varijabilnih kamata (Az.: XI ZR 544/21).
Na depozite klijenti banaka dobivaju kamate od banke, a kada uzmu zajam, plaćaju kamate banci. Tako to, pojednostavljeno rečeno, predviđa bankarsko pravo. Međutim, zbog dugog razdoblja niskih kamata, došlo je do promjena i banke su od svojih klijenata tražile negativne kamate za čuvanje njihovih depozita, a promjenjive kamatne stope u ugovorima o zajmovima pale su u negativno. Zajmoprimci u takvim slučajevima ne mogu tražiti kamate od banke, odlučio je sada Savezni sud Njemačke. Obrnuto, to bi također značilo da banke ne mogu tražiti negativne kamate od svojih klijenata, tzv. naknade za čuvanje, tumači pravna tvrtka MTR Legal Rechtsanwälte, koja se specijalizira u bankarskom pravu.
U slučaju pred Saveznim sudom Njemačke, pokrajina NRW je 2007. godine sklopila zajam s bankom. Nakon isplate iznosa zajma, pokrajina je izdala pet istovjetnih obveznica na svaki po 20 milijuna eura. Kao promjenjiva kamatna stopa dogovoren je tromjesečni Euribor plus kamatna marža u visini od 0,1175 posto godišnje. Dogovorena je gornja kamatna granica od 5 posto, dok donja granica nije određena.
Tromjesečni Euribor pao je u negativno, od ožujka 2016. razvila se negativna kamatna stopa, koja je do kraja razdoblja iznosila gotovo 160.000 eura. Pokrajina NRW od banke je tražila isplatu tog iznosa kao negativne kamatne stope, budući da u ugovoru o zajmu nije bila dogovorena donja kamatna granica.
Savezni sud Njemačke negirao je pravo na isplatu negativnih kamatnih stopa. Čak i bez ugovora o donjoj kamatnoj granici, pri padu referentne kamatne stope ispod nule ne proizlazi obveza davatelja zajma na plaćanje negativnih kamatnih stopa. Kamatna stopa ne može biti negativna, donja kamatna granica od nula posto je inherentna. Kad se ona postigne, prestaje obveza zajmoprimca na plaćanje kamata, no iz toga ne proizlazi pravo na negativne kamatne stope, navodi Savezni sud Njemačke.
Presudom je Savezni sud Njemačke jasno dao do znanja da pravo zajma ne poznaje negativne kamatne stope. To bi jednako trebalo vrijediti za tzv. naknade za čuvanje.
Pravnici iskusni u bankarskom pravu savjetuju u MTR Legal Rechtsanwälte.
